terça-feira, 29 de julho de 2014

Como Preencher DARF - Venda de FIIs

Veja este post no nosso novo site clicando aqui.

Pergunta do internauta: “Uorrem, como fazer a DARF para recolhimento de imposto de renda sobre alienação com lucro de fundo de investimento imobiliário (FII). Obrigado!”

Beleza leitor, antes de mais nada precisamos calcular o valor do imposto a ser recolhido para o leão. Mas sem querer dar puxão de orelha e já dando, rs, não acho uma boa prática vender FIIs, a não ser em caso de extrema necessidade ou alguma mudança de estratégia coerente. Se o seu caso se enquadra em um destes quesitos então está valendo, mas se foi apenas uma realização de lucro então é melhor repensar a estratégia.

Como todos já sabem, as distribuições de FIIs são isentas de imposto de renda, por outro lado, qualquer venda de um FII por um valor de cota superior ao valor de compra é passível de recolhimento de imposto sobre o lucro da venda.

Nesse caso, as regras para apuração de ganho de capital com cotas de FII são praticamente as mesmas das ações: a apuração deve ser feita mensalmente (quando houver venda) e o imposto devido deve ser calculado com base no valor de venda contra o custo médio de aquisição. A principal diferença é a alíquota de imposto: enquanto nas ações ela é de 20% para operações day-trade e 15% para operações não day-trade, no ganho de capital com cotas de FII a alíquota é sempre de 20% independente se a venda ocorreu no mesmo dia da compra ou não.

Uma dúvida frequente diz respeito à isenção de imposto para vendas de até R$ 20 mil por mês. As vendas de cotas de FIIs não são isentas, qualquer que seja o valor das vendas, isto é, o imposto deve ser sempre apurado e, se for o caso, recolhido. Mais um motivo para se evitar vendas de FIIs a todo custo.

Outra dúvida comum diz respeito à compensação de prejuízos com ganhos posteriores, que é admitida tanto nas ações quanto nos ganhos de capital com cotas de FIIs. No entanto, só é admitida compensação entre ativos da mesma espécie, isto é, perdas com ações não podem ser compensadas com ganhos em cotas de FIIs e vice-versa.

Cálculo do Imposto

A responsabilidade pela apuração e pagamento do imposto de renda sobre as operações de venda com lucro de ações e FIIs é do contribuinte. Melhor dizendo, do investidor. Cabe à você calcular e pagar o IR mensalmente.

Na apuração do lucro líquido é permitido descontar todos os custos operacionais, tais como  corretagem e emolumentos. Em 2012 a Receita mudou o entendimento do que poderia ser, de fato, descontado, restringindo apenas os custos envolvidos diretamente com operações. Portanto não se deve mais considerar outros custos como as taxas de manutenção e custódia.

Exemplo: Comprei X cotas do FII Y gastando nesta operação 50.000,00. Posteriormente realizei a venda de todas as cotas o que me deu um total de 55.000,00. Portanto, o lucro bruto da operação foi de 5.000,00. Nesta operação eu paguei 122,00 de taxas na compra, 137,00 de taxas na venda e foi retido um imposto de 2,75 (dedo duro). Para o cálculo do lucro líquido então eu irei considerar a seguinte conta:

Lucro Líquido = 5.000,00 - 122,00 - 137,00

Como a alíquota de imposto é de 20% então basta multiplicar o resultado da conta acima por 0,2 e em seguida abater o I.R que já foi retido pela própria corretora (2,75). O investidor pode também usar um software de cálculo de imposto de renda automático. Algumas corretoras fornecem este serviço. É possível também encontrar algumas calculadoras de imposto na internet. Ou então o contribuinte pode usar a velha e boa planilha eletrônica ou mesmo o próprio programa da receita para tabelar os resultados e impostos pagos mês a mês como mostra a figura abaixo:


Nesta figura temos:

1 - Atalho para a tabela de registro e cálculo do programa da receita
2 - Resultados líquidos mês a mês (negativo indica que houve um prejuízo nas vendas do mês)
3 - Imposto calculado pelo programa
4 - Imposto efetivamente pago
5 - Base de cálculo

Preenchimento da DARF

O pagamento do imposto sobre os lucros auferidos no mercado de renda variável o que inclui os FIIs deve ser feito por meio de DARF - Documento de Arrecadação de Receitas Federais. Eu particularmente uso o próprio Internet Banking do meu banco para isto. Para quem utiliza o Bradesco, a opção de pagamento é mostrada na figura abaixo:


Clicando a opção DARF, será exibido o formulário padrão de preenchimento como mostra a figura a seguir. Não utilizei ainda outros bancos mas acredito que seus formulários são idênticos.



Campos do formulário:

Nome:  Preencha com nome completo do contribuinte.

Telefone: Preencha com o telefone de contato do contribuinte.

Período de apuração: Preencha com a data do encerramento do período-base, ou seja, o último dia do mês em que for registrado lucro.

Número do CPF ou CNPJ: Preencha com o número completo do CNPJ (14 dígitos), no caso de pessoa jurídica, ou com o número do CPF (11 dígitos), no caso de pessoa física.

Código da receita: Preencha com o código para tributação sobre renda variável (pessoa física: código 6015; pessoa jurídica: código 3317).

Número de referência: Não é necessário o preenchimento.

Data de vencimento: Preencha com a data de vencimento do prazo legal para pagamento, mesmo nos casos de pagamentos antes ou após essa data. No caso de tributação sobre renda variável, a data correta é o último dia útil do mês subseqüente ao da apuração.

Valor do principal: Indique o valor do principal que está sendo pago.

Valor da multa:  Preencha o valor da multa devida, quando o pagamento estiver sendo feito após a data de vencimento indicada no campo 06.

Juros / Encargos: Preencha o valor dos juros devidos, quando o pagamento estiver sendo feito a partir do mês seguinte ao do vencimento do prazo indicado no campo 06.

Valor total: Preencha com o valor a recolher. O valor deve ser igual ao indicado no campo 07, se o pagamento estiver sendo feito dentro do prazo indicado no campo 06; ou igual à soma dos valores indicados nos campos 07, 08 e 09, se o pagamento estiver sendo feito após esse prazo.


Novas Regras

No último dia 10 de julho foi publicada a Medida Provisória nº 651, que trouxe, dentre outras matérias, um pacote de medidas destinadas a fomentar o mercado financeiro (clique aqui para saber mais). Tenho também ouvido rumores na mídia que o governo irá facilitar todo este processo de apuração/recolhimento mensal de imposto de renda para quem opera renda variável. Isto pode atrair mais investidores ao mercado de renda variável e trazer mais volume e liquidez na bolsa. Vamos sentar e esperar.

segunda-feira, 28 de julho de 2014

Planilha de Controle de Despesas

Em resposta ao leitor:

Olá,
se puder poderia disponibilizar as planilhas para que todos possam usar os gráficos?
Obrigado.
Luiz

Sim Luiz, favor clicar aqui.

sábado, 26 de julho de 2014

Como Conquistar sua Independência Financeira - Primeira Etapa

A partir de hoje começo a publicar uma série de artigos sobre independência financeira. Neste primeiro artigo irei abordar, de forma simples e direta, a primeira etapa a ser executada por qualquer pessoa que almeja pendurar as chuteiras depois de marcar o milésimo gol.


Olhem a alegria do cidadão acima, isto sim é um dia de glória! Mas hoje o filho está atrás das grades, com certeza ele trocaria este gol pela liberdade do filho. A mensagem que fica é: independência financeira é importante sim, poucos brasileiros alcançam este feito, mas na caminhada até lá não deixe de viver a vida na sua plenitude, educar os filhos, cuidar dos pais já velhinhos, estender a mão ao próximo. Não é um discurso demagogo meu, pare para pensar, do que adianta daqui 10, 15, 20 anos você estar tranquilo financeiramente se para chegar lá você viveu uma vida vazia e supercial?

Indo então para a parte técnica da coisa. A primeira etapa é planilhar todos os seus gastos - eu disse Todos! Da gorjeta do garçon à mensalidade do plano de saúde. E isto deve ser feito até o seu último dia de vida. Se já começou então parabéns, se ainda não possui este saudável e divertido hábito então comece no próximo dia primeiro, porque este mês já está acabando e não vai adiantar muita coisa começar hoje. Mas se quiser já ir treinando fique à vontade.

Por que é importante este levantamento de campo? Tenho certeza que todos já sabem a resposta: controle! Sem controle qualquer planejamento é inócuo. Com uma planilha de controle ou mesmo um sistema de finanças pessoais é muito fácil visualizar onde estamos gastando mais e onde é possível cortar gastos desnecessários. É o primeiro diagnóstico da sua vida financeira. Sem isto você tem apenas a sensação no fim do mês de que está perdendo dinheiro nos bolsos das calças, era assim que me sentia quando não controlava meus gastos.

A minha planilha de controle é muito simples, se alguém tiver interesse posso até disponibilizar, e é fato que as coisas mais simples são as mais eficientes. Quanto mais rebuscado e complicado o controle mais difícil seguir em frente. Depois de um ano de registro de gastos já será posível traçar os primeiros diagnósticos, determinar se seus gastos estão compatíveis com os seus salários tendo em vista seus objetivos de aposentadoria. Será possível traçar um gráfico como o mostrado abaixo, no qual eu confronto os meus salários com os meus gastos desde abril de 2009.


Não se assustem com a volatilidade dos salários mostrada no gráfico acima, isto deve-se ao fato de eu ser um micro-empresário o que faz meus proventos serem dependentes dos faturamentos da minha empresa e que são irregulares. Nestes salários e gastos estão inclusos também os valores da minha esposa pois aqui em casa existe um casal e não duas pessoas. Este é um ponto que eu defendo em todo casamento: tudo deve ser comum e compartilhado. Mas nem sempre isto é possível e a separação de recusros financeiros dentro do casamento acaba sendo um motivo de conflito à mais na vida do casal no meio de tantos outros.

Como a maioria dos que me acompanham já sabem, sou um grafista nato e procuro traçar gráficos para tudo que é possível, por exemplo, no momento estou plotando o peso e altura do meu filho recém-nascido para acompanhar o seu crescimento, rs. Costumo dizer que um gráfico vale mais do que mil números planilhados, rs. E no gráfico acima consigo ver claramente como vai a saúde das minhas finanças pessoais: muito bem obrigado! Poderia estar melhor? Com certeza sim, se minha empresa estivesse faturando mais, se eu estivesse gastando menos em farmácias e supermercados, etc.

Mas o que me deixa realmente tranquilo em relação às minhas finanças é a relação Gastos/Salários que hoje gira em torno de 47%, ou seja, aqui em casa gastamos um pouco menos da metade do que recebemos. Aquele famoso escritor já disse uma vez: "guarde pelo menos 10% do que você recebe". Mas se puder guardar mais o porquinho não irá reclamar da barriga cheia.

É isto senhores, espero que tenham gostado do post mesmo sabendo que para a maioria dos leitores do blog o que foi dito é chover no molhado - inclusive está chovendo hoje por aqui depois de longas semanas sem cair água - na segunda as ações da CEMIG vão disparar, rs.

Bom fim de semana a todos!

sexta-feira, 25 de julho de 2014

Troféu Graham 2T2014 - RIP Investidor Matuto

Olá pessoal!

Estamos aí para apresentar o Troféu Graham relativo aos rendimentos acumulados dos pequenos investidores no primeiro semestre de 2014, mas o que era para ser um momento bacana acabou se tornando triste. Ao fazer o levantamento dos rendimentos nos blogs dos colegas me deparei com a notícia no blog do Investidor Matuto que ele não está mais entre nós. Pelo que pessoas próximas falaram lá no blog, ocorreram complicações após a sua cirurgia de coração. Apesar de não conhecê-lo pessoalmente, nem mesmo saber seu nome, o sentimento é de ter perdido um colega. Vejam que o rapaz estava até indo bem nos seus investimentos, ocupando até junho o segundo lugar do ranking...




Descanse em paz Investidor Matuto, fará falta aqui na blogosfera!

quinta-feira, 24 de julho de 2014

A Recopa das Recopas!

Bom dia pessoal!

Estou eu aqui falando mais uma vez de futebol. Mas desta vez não é sobre a sofrível seleção brasileira e a CBF (Confederação Brasileira dos Fanfarrões), que diga-se de passagem nos pregou mais uma peça nesta semana, e sim para falar da seleção alvi-negra que ontem conquistou mais um caneco para a galeria.



O jogo foi no velho estilo "Galo" de ganhar, cheio de emoções do início ao fim e com direito à prorrogação pois o time "conseguiu" levar um gol nos acréscimos do segundo tempo para desespero da massa atleticana. Felizmente no terceiro tempo a equipe atleticana levou a melhor.

Rali Eleitoral, Ata do Copom e Outros Assuntos

Mudando o assunto de pau prá cavaco, na ata do COPOM divulgada nesta quita-feira, o Banco Central aumentou a projeção para o IPCA de 2014 em relação ao valor considerado na reunião de maio - a estimativa permanece acima do centro da meta de 4.5%.

Na mesma semana em que a prévia da inflação aponta um IPCA acima do teto da meta de 6,5% em 12 meses, o Comitê de Política Monetária revisou suas projeções e agora acredita que a alta dos preços em 2014 e 2015 será maior que o previsto (e isto é uma novidade para você?). Com isto o BC já sinalizou que não deve reduzir a SELIC nas próximas reuniões.

E na nossa querida bolsa o rali eleitoral segue firme e forte trazendo muita euforia ao mercado (que medo!). Porém alguns analistas já indicam que o IBOV pode já ter alcançado seu patamar máximo em 2014. Com todos os eventos precificados - boa temporada de balanços no segundo trimestre, fim do ciclo de aumento da taxa de juros e um possível segundo turno na eleição presidencial - pode não haver motivos para sustentar novas altas no índice.

Porém o fluxo de capitais estrangeiros para o nosso mercado continua alto, o que tem sustentado uma alta com volumes de negociação elevados. Considera-se que uma possível alta do dólar e uma reversão do fluxo de capital estrangeiro seriam eventos suficientes para guiar um novo ciclo de queda na bolsa brasileira já que os fundamentos da economia brasileira continuam os mesmos do início do ano, ou seja, cada vez mais deteriorados.

Saudações atleticanas!

segunda-feira, 14 de julho de 2014

Conta Corrente Digital

Só há duas formas pelas quais uma pessoa pode ganhar dinheiro por ela mesma: com conhecimento e com trabalho. O oposto também é verdadeiro, com desconhecimento e com preguiça se perde dinheiro.

Até pouco tempo atrás não conhecia a modalidade de conta digital dos bancos e acredito que boa parte da população não conheça. Uma conta digital nada mais é do que uma conta comum mas que oferece isenção de tarifas em todos os serviços (cartões, extratos, transferências, DOCs, TEDs) desde que as operações sejam executadas por meios eletrônicos (internet banking, celular ou caixa eletrônico).

Ser precisar de outros serviços como saques em guichê, atendimento por gerente, talões de cheques, dentre outros, será então cobrada tarifa de acordo com as regras do banco.

Então, por desconhecimento, desde que comecei investir através de corretoras (há dois anos), tenho pago TEDs mensais para o meu banco. Nem vou fazer a conta disto para não chorar. Temos aí o preço do desconhecimento.

Confesso que tomei conhecimento deste tipo de conta alguns meses atrás mas só agora resolvi abrir uma. Aí temos então o preço da preguiça de ter que preencher todo mês um cheque e ir ao banco depositar na conta corrente digital o aporte do mês.

Acabei criando duas contas: uma em meu nome e outra em nome da esposa. Desta forma cadastrarei estas contas nas corretoras de acordo com o titular.

Quais Bancos Oferecem Conta Digital?

Pelo que pesquisei, os principais bancos do país (Itaú, Bradesco e Banco do Brasil) possuem a modalidade. Na Caixa existe uma conta denominada Conta Fácil que se assemelha desde que um limite máximo de movimentação seja respeitado.

Não realizei uma pesquisa mais profunda pois queria mesmo fazer a conta no Itaú pois todas as minhas corretoras possuem conta neste banco. Mesmo porque agora já sou sócio deste banco, rs. Até pensei em abrir a conta no Bradesco que é meu banco atual mas não é possível ter uma conta digital no mesmo banco em que já se tem uma conta normal.

A dúvida agora é se manterei a conta normal no Bradesco ou se tento realizar um downgrade. Preciso avaliar com carinho.

E vocês leitores, o que têm feito para se verem livre das tarifas dos seus respectivos bancos?

terça-feira, 8 de julho de 2014

Brasil x Alemanha na Copa


Quando a copa voltar a ser copa DO Mundo e deixar de ser copa DA FIFA talvez volte a torcer. Esta doeu pouco estando imparcial e estou me divertindo nos grupos de Whats App, rs. O Mark Zuckerberg mais do que eu com certeza.

segunda-feira, 7 de julho de 2014

Copa do Mundo, Feriado Municipal, Seleção Brasileira, Neymar, Fred e Imóveis

Olá Pessoal!

Estamos aí iniciando mais uma semana e o assunto continua sendo copa do mundo. Difícil falar de outra coisa não é mesmo? Daqui duas semanas o assunto será eleições, debates, Dilma, etc, mas no momento o assunto é futebol.

Não sei na cidade de vocês mas aqui em Belozonte amanhã será feriado. O prefeito decretou feriado em função da semifinal Brasil-Alemanha. Na verdade não foi pelo jogo em si mas pelo fato do viaduto que desabou ainda estar no chão e bloqueando uma das três avenidas de acesso ao Mineirão. Se for considerar o trajeto aeroporto-estádio podemos considerar que é a principal avenida de interligação. Como o tráfego que anteriormente fluia sobre o viaduto precisou ser direcionado para ruas próximas à avenida, o trânsito se tornou caótico. Colocando todo mundo dentro de casa então a coisa deve fluir de forma mais adequada à magnitude do evento.

Estou brincando com amigos e familiares dizendo que BH não foi agraciada com a abertura da copa nem com o encerramento mas por outro lado acabou ficando com a final antecipada. Pode até ser a cidade onde a seleção se despedirá da copa em casa, entrando assim na história das copas, triste mas factível.

O leitor atento deve estar se perguntando: "qual a relação do assunto copa do mundo com o tema imóveis"? Bom, a piada já diz: Fred não se locomove dentro de campo, então é um imóvel. E a correlação termina por aí, rs.

Entrando então no assunto imóveis, o motivo do post é divulgar minha lista atual de FIIs monitorados. Aqueles que acompanham o blog já conhecem esta lista mas sempre gosto de divulgar novamente para obter comentários sobre a seleção dos ativos. Assim debatemos sobre os fundos e realizamos alguns ajustes na carteira. Vejamos então o time de estrelas:


Escalei no setor defensivo fundos de papéis atrelados à inflação. Um pouco mais à frente, nas laterais, escalei fundos de universidades. No meio de campo foram escalados fundos logísticos. No setor ofensivo foram convocados fundos de escritórios, um hospital e um fundo misto lojas/galpões.

No banco de reservas tempos um plantel bem diversificado mas convido os colegas a darem alguns pitacos.

Abaixo apresento de forma gráfica a evolução do yield anual dos FIIs de tijolo e em seguida a evolução do yield anual dos FIIs de papel:




Boa semana a todos!

domingo, 6 de julho de 2014

Porta dos Fundos: Humor Escrachado com Sutileza

Confesso que os primeiros vídeos do Porta dos Fundos com os quais tive contado me pareceram humor forçado e pretensioso. Não consegui ver ali nenhum motivo que explicasse tamanho sucesso na Web. Porém resolvi dar mais uma chance para a trupe e assisti a outros vídeos. E não é que em algumas semanas já tinha visto todos? E não sou poucos. Hoje sou um fã de carteirinha destes comediantes.

Posto hoje aqui, para quebrar o clima pesado do blog, um dos últimos vídeos assistidos. Quem nunca teve um colega de trabalho Lacerda aí levanta a mão...



"Lacerda, o BOVESPA tá despencando, o que eu faço?"
"Nada!"
kkk

Bom domingo a todos!

quinta-feira, 3 de julho de 2014

Tragédia: O Viaduto Desabou!

Estou triste, chateado para não dizer revoltado. Isto acabou de acontecer no bairro aqui ao lado, na principal avenida de interligação (Av. Pedro I) do aeroporto de Confins com o estádio Mineirão. Muitos irão dizer que foi pressa para terminarem a obra antes da copa. Defensores da copa irão dizer que não é culpa dela e sim de quem contratou a empreiteira, no caso a prefeitura de Belo Horizonte. A prefeitura irá se isentar da culpa, dirá que a culpa é da empreiteira. O dono da empreiteira colocará a responsabilidade sobre o engenheiro da obra... Enquanto isto vidas se vão, dinheiro publico se vai.